돈의 속성 요약

1. 주식

1) 분산투자

• 김승호 회장은 이미 사업체 소득으로 자산을 형성했기 때문에 잃지 않는 분산투자를 추구한다.
• 주식, 채권, 예금, 금, 비트코인 등 서로 반대로 움직이는 자산들에 자금을 분산하는 행위를 말한다.
• 서로 반대로 움직이는 자산을 운용하면 리벨런싱 투자를 할 수 있다.
• 당연한 이야기지만 성공한 몰빵투자보다는 수익률이 떨어진다. 분산투자의 핵심목적은 “잃지 않는 것”이다. 
• 월적립식으로 투자기간까지 나누면 일반적인 분산투자로는 충분하다.

 

2) 주식 투자에서 성공하는 사람들은 크게 세 가지 특징을 갖고 있다.

(1) 경영자와 같은 마음으로 시장에서의 회사 역할을 이해한다.

• 단 한 주만 갖고 있어도 당신은 사주다. 그러니 사주의 마음을 갖고 회사를 공부하고 살펴야 한다. 대표이사, 즉 회사의 사장은 주주들이 경영을 맡긴 고용자다. 그 고용인이 회사를 잘못 운영하거나 회사의 본질 가치가 훼손되지 않는 한 주식은 파는 것이 아니다. 그리고 회사의 경영자처럼 그 회사의 연간보고서, 사업보고서, 재무제표를 읽고 이해하고 그 회사가 만드는 제품에 대한 소비자의 반응과 평가에 사장처럼 똑같이 귀를 귀울여야 한다.
• 내가 현재 투자한 회사의 현직 사장이라고 가정하자. 그러면 부하직원에게 이번 달 재무제표를 가져와보라고 한다. 자신의 회사 상태를 이해하려면 이 서류를 보고 상황을 파악할 수 있어야 한다. 하루는 정말 사장이 되었다 생각하고 보면 보인다. 자신이 이 회사를 운영한다고 생각하고 회계장부를 들여다보면 장부를 해석할 수 있게 된다.

(2) 여윳돈으로 투자해야 한다.

• 5년간은 쓰지 않아도 되는 돈만 투자하고 그럴 돈이 없으면 그런 돈을 만들든지 투자하지 마라.

(3) 싸게 살 때까지 기다린다.

• 살 때 싸게 사면 파는 건 한결 쉬워진다.
• 크게 성공할 회사(가치주)를 아직 크지 않았을 때부터 골라 오래 기다리는 인내와, 폭락장에서 한꺼번에 가격이 내려간 주식을 공포 속에서 사 모으는 용기를 가져야 한다.
• 내가 원하는 가격에 다다르면 지정가로 산다. 굳이 쫓아가서 매달리지 않는다. 배당률을 확인하고 적정 가격을 산정하고 한 달이고 두 달이고 1년이고 기다린다.
• 떨어질  때가 사야 할 때다. 떨어지는 칼을 잡을 때 가죽장갑을 끼고 있으면 어떨까? 여기서 가죽 장갑의 한쪽은 분할매수고 다른 한 쪽은 회사의 본질 가치에 대한 확신이다. 

 

3) 매도 타이밍

시장 상황이 더 악화돼도 대응할 수 있는 상황 안에서 투자를 해야 한다. 각 자산을 얼마나 오래 유지할 것인가도 미리 고민하고 각 자산에 따른 기대 이익률도 설정하는 모든 것이 자산배분이다.

 

4) 개인투자자 입장에서 가장 편하게 분산투자를 하는 방법

(1) 주식을 살 때도 해당 업계에 대한 이해가 확실하지 않으면 언제나 1등을 고른다. 이후에 이해도가 높아지면 2등을 고르기 시작한다. 1등 기업에 적립식으로 투자 -> 적금보다 훨씬 더 높은 수익률 가져갈 수 있다.

(2) 투자를 해야겠는데 특정 주식을 사기엔 이해나 공부가 부족하고 시간이 없으면 그냥 시장을 사는 것을 추천한다. S&P 500을 추종하는 ETF인 VOO나 SPY 같은 펀드를 사는 것이다. 그렇게라도 시장과 같이 가면 최소한 상위 15프로 안에 들어갈 수 있다. 

 

 

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2. 사업

 

1) 창업을 꿈꾸는 젊은이는 작은 회사로 가라

대기업은 규모가 커서 하나의 부속품처럼 한정된 업무만 다루게 된다. 작은 회사에 들어가면 이런저런 모든 일이 돌아가는 것을 보고 배울 수 있다. 급여를 받으면서 사업 공부를 하는 셈이다. 회사가 잘 성장하면 곧바로 관리자가 되어 오히려 대기업보다 더 좋은 대우를 받기도 한다.

 

2) 할 만한 사업이 없다는 사람은 할 만한 사업 아이디어를 보는 눈이 모자란 것이다.

사업은 아직도 끝이 없다. 만약 그래도 못 찾겠으면 이름 앞에 국제라는 단어가 붙은 모든 박람회를 다녀보기를 바란다. 그중에 이제 시작해서 비싼 부스를 구하지 못하고 구석에 사장이 혼자 나와 있는 외국 회사들이 있을 것이다. 한국 판권을 얻든가, 아이디어를 개선하면 그것이 새 사업이다. 할 수 있는 사업은 끝도 없으니 욕심이 있는 창업가들은 눈을 크게 뜨기 바란다. 

 

 

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3. 기타

 

1) 저축하는 방법

• 체크카드를 써야 한다.
• 통장을 용도 별로 여러 개 만든다.
• 예산 편성을 한다. 한 해 수입과 지출을 예측하고 어느 부분에 얼마만큼의 예산을 책정할지 구분해서 나눠놓는다.

2) 제발 모두에게 사랑받을 생각을 버려라. 눈치 보지 말고 비난에 의연하고 무리와 어울리는 것에 목숨을 걸지 마라. 진정한 친구는 두 명도 많고 가족의 지지가 모든 것의 기초다. 부정적인 사람과 결별하고 당신보다 나은 사람들과 어울려라.

 

3) 결국 직장에서의 성공 원리는 아주 간단하다. 자기 일처럼 성실하게 일하고 보고를 바로 하고 인사를 잘하면 된다.